Entenda o impacto da Resolução 484, que redefine o Seguro de Vida Universal no Brasil e cria oportunidades de inovação e crescimento para o setor
A Superintendência de Seguros Privados (Susep) publicou recentemente a Resolução CNSP nº 484, que estabelece novas regras para estruturação, comercialização e operacionalização do Seguro de Vida Universal.
Essa atualização representa um passo significativo para o mercado brasileiro, alinhando-se a práticas internacionais e abrindo espaço para produtos mais flexíveis, personalizados e digitalizados — um cenário de inovação e competitividade para todo o setor.
O que muda com a Resolução 484
A nova resolução substitui a antiga norma de 2016 e tem como objetivo:
- Estimular a inovação no desenho de produtos de vida;
- Reforçar que o seguro de vida universal não é previdência nem investimento, mas um instrumento de proteção com componente de acumulação;
- Permitir flexibilidade na contribuição dos prêmios (pagamentos variáveis e aportes extraordinários);
- Criar regras mais transparentes para a reserva de capital e para a comunicação ao consumidor.
Como funciona o Seguro de Vida Universal em outros países
Nos Estados Unidos, Canadá e Reino Unido, o “Universal Life Insurance” é uma modalidade consolidada que:
- Permite que o segurado ajuste o valor dos prêmios e do capital segurado conforme sua realidade financeira;
- Oferece componentes de poupança que rendem de acordo com o desempenho de uma conta individual associada à apólice;
- É amplamente utilizado como alternativa de planejamento financeiro e sucessório, por sua flexibilidade e liquidez.
A regulamentação brasileira segue a mesma lógica, mas com maior foco em proteção e transparência, garantindo segurança jurídica e solidez para o mercado.
Benefícios para o setor de seguros no Brasil
A entrada em vigor da Resolução CNSP 484 traz uma série de oportunidades para o ecossistema de seguros:
- Expansão do portfólio de produtos: seguradoras poderão desenhar ofertas híbridas de proteção e acumulação de valor, ampliando o público-alvo.
- Maior competitividade e diferenciação: empresas que conseguirem lançar produtos inovadores primeiro se destacarão em um mercado em transformação.
- Estímulo à digitalização: o novo modelo exige plataformas flexíveis, com gestão automatizada de prêmios, reservas e comunicação com o cliente.
- Convergência com padrões internacionais: facilita parcerias e atração de investimentos estrangeiros.
- Educação financeira e transparência: ao deixar claro que não é previdência, o produto ajuda a melhorar a percepção de valor do seguro de vida entre consumidores.
Desafios e necessidade de adaptação
A principal mudança exigida das empresas do setor será a capacidade de adaptar seus processos, sistemas e modelos atuariais à nova regulamentação.
Alguns pontos críticos:
- Adequação dos sistemas de precificação e gestão de reservas;
- Transparência na comunicação dos componentes do produto (risco e acumulação);
- Integração entre áreas de compliance, tecnologia e atendimento ao cliente;
- Agilidade no lançamento de novos produtos, dentro do padrão exigido pela Susep.
Como empresas de tecnologia podem ajudar neste momento
A N5 possui uma solução integral para o Seguro de Vida Universal, já adaptada para atender à nova regulamentação e às demandas crescentes de automação, transparência e flexibilidade do setor.
A plataforma instrumentaliza toda a gestão end-to-end do seguro de vida sob o novo marco regulatório, cobrindo desde a venda até a administração da apólice e o cumprimento das exigências normativas.
Entre suas principais funcionalidades, destacam-se:
- Fluxo completo de vendas, incorporando todas as etapas de governança e política comercial, com registro de dados para simulações, limites operacionais e restrições normativas.
- Ferramentas de simulação e estimativa atuarial, capazes de calcular automaticamente prêmios, capitais segurados (fixos ou variáveis), prazos e projeções de resgates, renda e tributação — tudo de acordo com os atributos do segurado e as restrições comerciais vigentes.
- Módulos de parametrização de condições comerciais, políticas de risco e regras regulatórias, que permitem adaptar rapidamente o produto às mudanças da Susep ou às políticas internas de cada companhia.
- Integração direta com sistemas core de seguros e com serviços internos e externos, garantindo o fluxo de dados contínuo e seguro entre áreas técnicas, operacionais e comerciais.
Tudo isso reunido em uma única ferramenta flexível, projetada para se adaptar às necessidades específicas de seguradoras e distribuidoras de seguros.
Seu desenvolvimento incorpora a experiência consolidada da N5 em soluções exclusivas para empresas de seguros e instituições financeiras, tornando a adequação à Resolução 484 uma oportunidade concreta de inovação, eficiência e crescimento.
Esta novidade marca uma nova etapa no desenvolvimento do mercado de seguros no Brasil. As empresas que se anteciparem — investindo em tecnologia, automação e produtos centrados no cliente — sairão na frente nesse movimento de transformação.
O Seguro de Vida Universal é mais do que uma nova modalidade: é um convite para o setor repensar a forma de proteger pessoas e gerar valor.
Quer saber como a tecnologia da N5 pode ajudar sua seguradora a se adequar à Resolução 484?
